药明康德(02359)_药明康德怎么样 - 热门讨论

药明康德		--
02359		04-01 16:08:31（北京时间）
高 124.6	开 124.0	量 723.04万股	总市值 3696.88亿
低 118.7	换 1.42%	额 8.87亿	市盈TTM 17.30

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讨论

冰冰小美

03-24 09:59

药明康德: 2025年年报营业收入454.56亿，同比增长15.84%，净利润191.51亿，同比增长102.65%。
医药走强。后续这个方向如果持续性业绩增长快速。医药的黄金坑是有概率的。

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飞跃重重山岭

03-23 21:44

首先是highlight
公司在2025年收入增长+15.8%，可持续收入+21.4% 。从这个slide可以看到一次性的收入占比在降低，说明营收结构在优化，营收可持续性在加强。
non-IFRS net profit(这个净利润扣除了股权激励等所有非经营性的损益）目前来看149.6亿元，同比暴增41.3%，利润率 +5.9%
这...

36讨论 · 67赞

metalslime

03-21 14:13

回复@穷途不哭: 不止，我拿我踩过雷的一些股票比如药明康德举例，这是大票，我早上开盘买了2000多，中午来个消息直接跌停，第二天一个大低开。牛市这种就低开高走了。//@穷途不哭:回复@metalslime:是不是意味着后面下跌家数很多，但指数上下不大会成为常态？

@metalslime :每年年初或者前一年年底券商给的中证2000预期增长汇总最终都会远远高于真实增长。
换句话说，这就是故事会。

19讨论 · 126赞

吕执着

03-17 10:14

前言：全球CDMO行业在2026年将延续“复苏但分化”的格局。以GLP-1，双抗和ADC为代表的新分子领域是明确的增长赢家。尽管面临AI、地缘政治等担忧，但中国头部CDMO凭借技术、产能和执行力展现了强大韧性，且估值较全球同业存在折扣。
制药行业仍在等待从早期探索到商业化生产的整体价值链出现全...

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亮哥爱智慧

03-23 23:29

$药明康德(SH603259)$ $药明康德(02359)$
今晚药明康德发布了2025年报，根据相关信息推算，我发现公司2026年业绩（经调整净利润）将达到185亿元，甚至可以达到190亿元。下面就一步一步来推算。
1、这里说的业绩，是指经调整净利润。之所以不算归母净利润或扣非净利润，是因为没有相关信息...

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我是表好胚

03-25 11:57

回复@吕执着: 你在说啥，我说三星生物的订单增速高，至于指引，两个公司模式都不一样，估值体系也不一样，为什么要比指引，订单不才说明问题吗，你非要扯，不如扯估值，它这指引凭啥这估值比药明康德高那么多呢，你要说指引保守，那意思是药明康德指引激进咯？//@吕执着:回复@我是表好胚:但是你看...

@吕执着 : 药明生物2025年报全年业绩刚刚发布。放下所有事情，逐页研读，做个深度拆解：订单蓄水池满溢，PPQ排期引爆未来两年，高质量分子不断突破，脸上的笑容也逐渐多了起来，再看到后面的2026指引13%-17%？？（问号脸，经过一整晚的沟通，理清了来龙去脉，后面我会解释）
我又重新摸了一下口袋的电瓶车钥匙…还好，没...

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大盘基爱好者

03-23 22:17

药明康德：2025年净利润 192 亿元同比增长103%，拟分红 47亿元！
药明康德发布2025年年度业绩报告，2025年，公司实现营业收入454.6亿元，同比增长15.8%；归母净利润191.5亿元，同比增长102.6%。同时，公司拟向全体股东每10股派发现金红利15.7927元，共计派现47.12亿元。
随着产能不断提升...

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明眸的投资小石头

03-26 21:15

$药明生物(02269)$ 别再吹药明康德估值低了，药明康德2025年扣非净利润是132.41亿，对应静态pe21.35；药明生物现在静态pe 23.73，没啥太大区别了。要说差距，主要是药明康德有分红，股东回报更好，管理层更靠谱，药明生物的投资者关系太烂。

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亮哥爱智慧

2小时前

$药明康德(SH603259)$ $药明康德(02359)$ $药明生物(02269)$
本文发一下同花顺软件汇总的各机构对药明康德的净利润预测。点开同花顺电脑版，再点击“个股页面→F10→盈利预测”就可以看到。这个以前只有25-27年的预测，现在更新为26-28年的了。
如下图，机构预测的2026年药明康德净利润均...

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孔明博士

03-29 21:46

最近后台不少朋友都在问，礼来收购英矽智能、同步签下27.5亿美元合作的事儿，对药明康德到底有多大影响？是真能落地的业绩利好，还是炒一波就过的题材？能不能实打实增厚公司利润？
刚好药明康德2025年的年报也出了，里面正好有它和英矽智能深度绑定的实锤数据，今天就把这事儿的来龙去脉、对...

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二胖106

03-23 09:00

其实我经常会遭遇到有人问我“这个票才多少多少倍PE，PB，便宜得很啊，买它没问题”
看似没错，很多票只有个位数的PE，例如格力。或者接近10倍PE。例如之前的洋河最低跌到过10.76.
为什么不能只看这一点买入等困境反转。
因为重要的不是困境，是反转，现阶段低估没用，要你能看出来未...

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Buhhett

03-26 11:02

回复@素月分辉明河共影: 诺和诺德一个是自建（自购）产能，礼来是直接用药明康德，结局如何请看股价走势。Ai分两个环节来看，第一能够促进分子发现，但是后续环节还是要由CDMO来生产，这部分多了很多增量，第二，Ai能赋能生产，增加生产效率，并不是颠覆关系，而是增加需求量从而增加供给。//@素月...

@我是表好胚 :现在的中国CXO行业有点像24年底，25年初的化工行业，后面还有宏观不确定性（美国加息），但是龙头企业（中国企业）α越来越明显了，β的春风不知道什么时候来，跌吧，杀下去可以跟去年上半年的化工，电力设备一样满仓干

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alpha灵感

7小时前

今天盘面，创新药又是领涨的那一拨。很多人看着涨幅榜，心里嘀咕是不是又来一波情绪炒作。我翻完近期一堆行业数据、公司公告和机构纪要，感觉这次不太一样。板块热闹背后，底层逻辑正在发生一些根本性的、被市场低估的变化。不是简单的超跌反弹，而是行业从“烧钱讲故事”到“赚钱验成色”的关键转...

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pursuing-defi

03-30 23:45

$迈瑞医疗(SZ300760)$ 跟药明康德业绩对比了一下，感觉迈瑞估值更高（24：21），药明盈利能力更强（扣非净利润率29：24），成长性更好（药明扣非利润增长33），至于护城河谁更宽，谁的前景更广阔，我难下论断

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彭宴祖

12小时前

$凯莱英(SZ002821)$
药明康德现在多肽产能13万升，市值3000亿
凯莱英多肽产能4.5万升，市值430亿
凯子年底将进一步增至 6.9万升，达到药明的一半，
看来市值得到1000亿了
凯皇抓紧时间带带药明康德！

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吕执着

03-24 11:54

回复@散户22: 早就有了，2026年全年，在手订单的增速>多肽增速，请问药明康德还有什么项目，有这么大体量，拖着多肽走？当然是口服GLP-1！//@散户22:回复@吕执着:吕总与公司联系是否有口服小分子的订单消息，我看年底库存一下增加这么多，猜想可能是为上市备货，可能有些禀赋效应了 [笑]

@吕执着 : 药明康德2025年报看着这一份我挑不出毛病的业绩，似乎“gege”那张脸也变得眉清目秀了起来，那天他见到我，语气温柔且坚定，声音磁性且动听，动人地和我说：一定要等我，我们一定会在一起。
哪怕遍体鳞伤，我心一软，又选择了原谅，又说了那句仿佛已说了千百句的话：以后不许这样了。
好了，下面进入正文。...

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飞跃重重山岭

03-12 16:04

#药明康德# 奥弗格列龙预测合成难产订单已经都转移给康龙了都公告了基本面严重恶化了目标价1pb 马上业绩就会体现
法案已经通过了下半年公司就没活干了

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