邮储银行

价值投资作为全球资本市场公认的有效策略，我认为核心锚点在公司，而不是市场交易价格，通过分析与长期视角理解企业，看懂未来企业未来现金流，并作为依据对企业进行估值，对比企业现在交易价格，低估或合理价格买入，长期持有，赚企业自身成长的钱，顺便赚市场额外馈赠。下面我将结合我四年多价值...

最近半年报披露完毕，内银股的估值已全部更新。28家内银股，剔除部分没有成交量或边缘性银行，比如盛京银行，将剩余的14家主要银行整理并排序，分享给大家。
下面共三张图。
一是可以看自己持仓的银行股H股排整个行业的位置；二是可以看还有哪些低估的机会。
1、滚动市盈率（PEttm）...

茅台现价打九折？段永平这次的DCF模型错在哪里
引言
近期知名投资人段永平在雪球上提出了一套对贵州茅台的估值逻辑：假设未来10年净利润零增长，接下来10年净利润每年增长10%，折现率仅采用1.5%。基于此模型，他计算出茅台当前股价约相当于其DCF估算价值的九折水平（即当前市价约为DCF估值...

持有邮储银行4年，两次大幅度调整，加仓，之后抛出，基本盘不动，目前盈利90%。持有银行股最大好处是，下跌有安全垫，股息率超过5，接近6就加仓，接近7再次加仓、加重仓，接近8尤其是超过8，融券加仓。持股4年来还没遇到过超过8的情况。当然要留足机动灵活仓位资金，以备大跌使用。

不知不觉，投资银行股已经整整5年了。从曾经的啥都不懂，到现在的一知半解。至始至终，我都是一个银行股投资领域的“门外汉”！所幸，投资银行股时的足够安全边际，帮助我不仅没赔钱而且还赚了不少！5年之后的今天，在银行板块并不低估的前提下，我选择了“体面分手”！
2020年：先于大神李录...

回复@估值的救赎: 反正不会买邮储银行。//@估值的救赎:回复@骝骝2016:邮储银行ROE太低了，喜欢安全还不如买ROE更高的其他四大银行。

一、股价走势和最新估值
1、股价走势、前十股东
报告期内（4.30-8.31）：A股股价6.04元，上涨18%。H股股价5.41港币，上涨13%。AH股同步上涨，溢价率20%
前十股东，港股通增持12.4万股，沪股通增持6083亿股，财政部战略投资198亿股，中国移动跟投12.6亿股，中国船舶跟投7.3亿股，...

投资大部分时间都应该是等待。
静如处子，动如脱兔。
静就是研究，思考，应该占投资的99%以上的时间。
动就是杀伐果断，交易着交易逻辑。
李录投资比亚迪，更多的是芒格老先生的影子，也是他真正大成的力作。
李录投资邮储银行，更多的是巴菲特老先生的影子。
李录将巴老...

24 年公司投资收益共计 80.6 亿元，占归母净利比重 53.9%。
80.6亿权益利润分红到手有30亿，账面50亿。
其中，来自联营公司邮储银行（4%股权）/上海银行（7.3%股权）/东方海外投资收益 32.3 亿/18.6 亿/16.5 亿元， 同比+1.5%/+2.6%/+92.0%。 宁波舟山港股份有限公司投资收益为 1.98 亿元...

2.8%的仓位，说不上是大幅买入或重仓$拼多多(PDD)$ 吧。
在美国上市的股票加起来只占他15.6%，更多是在香港、韩国、日本市场（不需要在13F里披露），比如$邮储银行(01658)$。
网上传的18%仓位，说的其实只是这15.6%里面的18%。

记录：2024年邮储银行与农业银行对标以及国有大行经营与资产配置变化，2025年9月16日星期二。
从农业银行的基本面看，我认为没有投资价值，无论多便宜都不行。因此，我继续耐心持有“邮储+招行”的个人零售业务银行，真是个超级马拉松。如下：
1）整体看，农行的业务层面没有差异化经营，...

回复@老凯李: 关于ROE，我借用：邮储银行的说法，感受如下：
关于roe中长期的一个目标的考虑，邮储银行近5年我们的平均的roe达到了11.26%，5年平均下来11.26%，高于行业的均值高了2.16个百分点，行业的均值是9.1%。国家注资了1,300亿，那么确实从短期来看，注资以后对ROE会产生一定的稀释效应...

拉萨市吉日社区，几位藏族客户在邮储银行工作人员的帮助下，正体验着手机银行的藏语服务，镶嵌在高原上的邮储银行网点与其延伸出的线上多元服务，极大程度地降低了藏区居民获取金融服务的成本；
将目光转向四川的一家柑橘园，此时邮储银行的支行行长正带队调研果园的经营、信用与前景，几天后...

长期持有银行股，留足备用金，想不挣钱都难！
持有邮储银行4年，两次大幅度调整，加仓，之后抛出，基本盘不动，目前盈利99%。持有银行股最大好处是，下跌有安全垫，股息率超过5，接近6就加仓，接近7再次加仓、加重仓，接近8尤其是超过8，融券加仓。持股4年来还没遇到过超过8的情况。当然要留足...

来源：北京商报
　　A股上市银行2025年中报收官，国有六大行上半年“成绩单”揭晓。8月29日，工商银行、农业银行、中国银行、建设银行、交通银行、邮储银行六大行发布2025年半年度业绩报告，整体来看，六大行上半年实现归母净利润共计6825.24亿元，日赚约37.71亿元，较去年同期略降，整体延续...

【强势拉升！农业银行、邮储银行齐创历史新高，银行AH优选ETF（517900）尾盘逆势上涨 】
银行股尾盘继续走强，农业银行涨超5%，邮储银行涨逾3%，双双创历史新高，中信银行、工商银行涨逾2%。$银行AH优选ETF(SH517900)$ 逆势上涨0.59%。
7月上旬以来，银行板块持续调整，截至9月3日，银行A...

图哥提醒：买邮储银行是少做蠢事，追寒武纪就是大蠢事
芒格讲过一句话：投资成功，不是靠多聪明，而是靠少犯蠢。
今天图哥就拿 邮储银行 和 寒武纪（寒王，PE 3000 倍） 做个对比。
一、买邮储银行 = 少做蠢事
别幻想暴富
邮储不是茅台，也不是拼多多。
它的定位是“类固...

回复@unite_zhao: 我大概搞明白：农行的业绩增长的密码？不过，就市场估值看，如果邮储银行，能充分用好国家资本，成长性更是可预期的，估值过1pb，概率就极大了。//@unite_zhao:回复@必有一得:金融投资：2020=7,822,6亿，2024年=13,849,1亿，1.8倍/5年。对标：邮储=1.5倍/5年，招行=1.8倍，建行=1...

回复@挥舞芒格之剑的人: 李录还持有邮储银行哈//@挥舞芒格之剑的人:回复@本观:李录清仓邮储银行了吗

不知不觉，投资银行股已经整整5年了。从曾经的啥都不懂，到现在的一知半解。至始至终，我都是一个银行股投资领域的“门外汉”！所幸，投资银行股时的足够安全边际，帮助我不仅没赔钱而且还赚了不少！5年之后的今天，在银行板块并不低估的前提下，我选择了“体面分手”！
为了学习巴菲特，我发...